Financer une opération de reprise
Le montage qui rend une reprise finançable — et celui qui la fait échouer.
- Durée
- à fournir par ESGC
- Modalités
- à fournir par ESGC
- Délai d’accès
- à fournir par ESGC
- Tarif net de taxe
- à fournir par ESGC
- Effectif
- à fournir par ESGC
Objectifs pédagogiques
- Comprendre la mécanique d’un montage à effet de levier
- Dimensionner la dette d’acquisition au regard de la remontée de trésorerie
- Identifier les points de rupture d’un montage trop tendu
- Instruire ou présenter un dossier de reprise complet
Programme
- Holding de reprise : logique juridique, fiscale et financière
- Capacité distributive de la cible et service de la dette
- Apport du repreneur, dette senior, crédit vendeur, garanties
- Régime mère-fille et intégration fiscale : les conditions réelles
- Cas complet : instruire un dossier de reprise de A à Z
Méthodes mobilisées
Modélisation progressive d’un montage sur tableur, puis dégradation volontaire des hypothèses pour identifier le point de rupture.
Modalités d’évaluation
Montage complet à produire et à défendre, attestation de fin de formation.
Public visé
Chargés d’affaires, conseillers en transmission, repreneurs, experts-comptables.
Prérequis
Analyse financière et notions de haut de bilan.
Accessibilité
Les parcours comme les modalités d’accueil peuvent être adaptés. Le référent handicap étudie chaque situation et construit les aménagements avec le bénéficiaire et, si nécessaire, les acteurs spécialisés.
Référent handicap : à fournir par ESGC
Suites de parcours
Diagnostic et audit d’acquisition, ou Montage financier et effet de levier.
Résultats obtenus
à fournir par ESGC
Indicateurs consolidés disponibles sur la page Qualité.